Alnus Yatırım'dan Logo Yazılım (LOGO) İçin Yeni Hedef Fiyat

"Şirketin, 2024/12 döneminde elde ettiği Hasılat; geçen yılın aynı dönemine(2023/12) göre 948,3 Milyon TL(yüzde 30,24) civarında artış göstererek, 4,08 Milyar TL düzeyinde gerçekleşmiştir… Satışların Maliyeti’ndeki artışın, Hasılat tarafındaki artıştan oldukça sınırlı olması sonrasında; şirketin Brüt Kâr kaleminde 925,3 Milyon TL düzeyinde artış(+) ortaya çıkmış ve cari dönemde 3,94 Milyar TL olarak gerçekleşme göstermiştir."

"Sonuç olarak; 3,94 Milyar TL’lik Brüt Kâr rakamından, 2,91 Milyar TL’lik Faaliyet Giderleri ve 79,5 Milyon TL’lik Diğer Net Esas Faaliyet Giderleri’nin çıkartılması sonrasında, şirketin Esas Faaliyet Kârı 948,1 Milyon TL olarak(senelik artış 531,5 Milyon TL) gerçeklemiştir."

"FAVÖK rakamı ise; 622,3 Milyon TL artmış(+) ve finansallarda 1,52 Milyar TL düzeyinde yer bulmuştur… FAVÖK marjı da yüzde 28,72’den yüzde 37,29’a hızla yükselmiştir(+)."

"Bu gelişmeler sonrasında; cari dönemde 351,9 Milyon TL düzeyinde Dönem Net Kârı ortaya çıkmıştır… Geçen yıl 202,4 Milyon TL tutarında Dönem Net Kârı elde eden şirketin, böylece Net Kâr Marjı da; yüzde 6,45’den yüzde 8,62’ye yükselmiştir(+)."

"Açıklanan finansallar, operasyonel gelişmeler ve beklentiler doğrultusunda, değerleme modelimizde oluşturduğumuz geleceğe dönük projeksiyonlarımız kapsamında; şirket hisseleri için 12 aylık hedef fiyatımızı 154,00 TL düzeyinden 173,00 TL seviyesine revize ediyoruz ve ‘’AL’’ olan tavsiyemizi de koruyoruz."

YASAL UYARI

"Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, yatırım ve kalkınma bankaları ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde ve yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Gerek bu yayındaki, gerekse bu yayında kullanılan kaynaklardaki hata ve eksikliklerden ve bu yayındaki bilgilerin kullanılması sonucunda yatırımcıların ve/veya ilgili kişilerin uğrayabilecekleri doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan, kâr yoksunluğundan, manevi zararlardan ve her ne şekil ve surette olursa olsun üçüncü kişilerin uğrayabileceği her türlü zararlardan dolayı Alnus Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu tutulamaz."